海南全岛封关落地：谁最先吃到这波政策红利？

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12 月 18 日，海南自贸港全岛正式封关，当天洋浦港就迎来一个“开门红”。
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7 ]1 t5 Q( T4 G0 g6 U一艘装着 17.9 万吨石化原辅料的大船顺利靠港，这是封关后第一批走“零关税”政策通关的货物，货值将近 4 个亿。
企业算了一笔账：光进口环节，就比封关前省了差不多一千万成本。
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/ A  I+ U/ l2 x8 P) E3 v  w' s这事的信号其实很明确——
- f2 p7 H' p( p0 E- ~海南自贸港，已经进入真正“动起来”的阶段了。

( c2 P+ {/ U$ c; ^  l: G! R封关当天，相关政策是一起落地的：
进口征税商品目录、货物流通税收政策、禁限清单、加工增值内销免关税……该上的全上了。
* ~6 p8 Q, F$ M' N; N  L7 Y$ X央视也明确说了：封关不是终点，而是新一阶段的开始，后面还会继续扩大开放、完善制度。
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而在资本市场这边，反应其实已经提前给出来了。
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5 t5 j2 G5 K7 y0 U7 m" d目前海南一共有 29 家本土上市公司，被普遍看成是这波政策红利的“直接承接者”。
今年以来，海南板块整体走势很强，11 月 18 日一度冲到 10796 点，虽然最近回调到了 9366 点，但情绪已经被彻底点燃。

问题也来了：
这 29 家公司里，谁更可能吃到真红利？
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从政策方向看得很清楚——
“人流更自由、物流更高效”，再加上“零关税、低税率、简税制”，
交通物流、新能源和高端制造，很可能是最先受益的方向。

从短期市场表现来看，12 月 18 日当天，
5 ^, L1 P" ~; W% I, U, L4 ^钧达股份直接涨停，
洲际油气涨了 6% 多，
其余个股则出现不同程度回调，资金明显在做方向选择。
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6 f/ Q8 @( d. H  y交通物流：最先吃到“流量红利”

先说交通物流，这一块几乎是政策一落地，业绩就能感受到变化。
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在封关前的预热阶段，琼州海峡这条“水上动脉”已经开始忙起来了：
3 z! {$ x& ^' S7 g: O12 月上旬，
( C9 P# s6 J1 L" a/ z+ A客滚船发班量同比涨 9%，
旅客运输量涨 23%，
4 W6 @% c: {5 q1 @: z/ y车辆运输量涨 18%，
新能源车运输量直接暴涨 27%。

面对这波增量，海峡股份早就开始准备了。
! c6 s# o  z3 p' e+ Y他们的计划很直接：
加船、造新船、开新航线，
1 H9 }+ w6 v: Z6 B  M3 h6 {* V尽量把海口—海安这条线的压力分散掉，
为封关后的车流、人流增长提前铺路。

: Y9 o4 O% B3 `3 Z/ X4 q- [航空这边动作也不小。

海南机场正在推进 收购美兰机场控股权；
海航控股从 2023 年开始，就在加速恢复和扩展国际航线。
3 h3 D3 b+ O+ A% M到 2025 年，海口美兰的国际和地区航线数量，将从 2019 年的 13 条，增加到 23 条。

; s) Z% B  d2 y3 B: ]$ b$ N) A伦敦、东京、西雅图这些关键航线逐步打通，
& a8 U! P2 D; t* M3 W海南在“面向两洋”的区域航空枢纽地位，正在明显抬升。
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再加上免税业务这一块，海南机场和海峡股份的布局也很完整：
* L4 h# _0 P7 D: c机场免税、离岛免税提货点、口岸免税股权，该有的基本都有。
& y2 i$ J8 t: Q9 U( Z; d$ G3 P5 C一旦人流起来，免税消费自然会跟着放量。
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9 X- D4 D, V4 _1 D) M4 l. R有业内人士总结得很直白：
只要海南的人和货开始频繁流动，交通类公司就是最直接的受益者。
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新能源、高端制造：吃的是“长期红利”

$ t9 M. D* w& M9 @- F如果说交通物流是“立竿见影”，
那新能源和高端制造，吃的就是长期、确定性更强的政策红利。
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比如海马汽车。
这是海南本地唯一的新能源乘用车整车企业，
  e$ [+ M. p; {6 w" ?$ x; f现在正在海南推进氢能全产业链布局，目标是打造零碳汽车生态。
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" p1 G; f: f5 b# H0 i他们自己也说得很清楚：
自贸港的区位、政策、岛屿环境，对新能源产业来说非常友好，
0 I$ X! u4 p- I& b2030 年前，争取把氢能这条路真正跑通。

" O+ j5 d' ]; H再看海南矿业。
封关之后，“双 15%”税收政策、人员流动更自由、跨境资金更便利，
% K) E7 l; m" P7 d! t直接帮企业降成本、抢人才、提效率。

) g; K: [# T5 T* x) U尤其是在资金端，
0 `* {9 O, O! \, C6 R+ ZEF 账户、跨境资金集中运营中心这些政策，
; d7 N* E( o3 V9 W) ]- Y2 x对做全球业务的企业来说，几乎是“刚需级利好”。

而在贸易端，
  `  d" e2 P' L, V9 W& V1 u: l9 G; V' z洋浦的氢氧化锂项目还能享受 原辅料零关税，
项目盈利能力和市场竞争力都会明显增强。

: |$ R$ B, Z2 }6 m) u/ a; t有研究人员就评价得很直接：
新能源和高端制造，
% v/ v( ~+ b) @6 n9 {  @& L& x6 ^成本降得下去、技术门槛高、抗风险能力强，是自贸港长期受益的核心方向。
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; t: P3 K' V1 a6 J农业、生物医药：慢，但空间不小

另外，一些细分方向也在悄悄发力。

( P$ w1 c+ h' z+ {7 q& B( V比如特色农业。
海南本身就是南繁育种基地，
再加上自贸港政策，向东南亚市场延伸的空间很大。
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生物医药这边，
9 `5 f5 {2 p% A; }! l/ J1 Y海南橡胶已经完成了自贸港首单跨境橡胶人民币结算；
1 k2 w; `+ z7 O- n% C5 _. p海南海药则借助博鳌乐城政策，不断引入海外产品、丰富管线。
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这些方向不一定爆得快，
/ Z! C1 C1 s) v) @但在政策环境下，持续做，是有空间的。

整体来看，
( i. s- P! O1 w- K+ e封关不是一次性的刺激，
而是一整套长期制度红利的开始。

% T$ X$ D  e& ~. Z8 y! |接下来真正值得关注的，是：
简税制细则怎么落？鼓励产业目录怎么定？
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政策一旦继续细化，
海南这 29 家本土上市公司里，
很可能会走出真正的“分化行情”。

翠竹清风

封关这一步走出来，海南就不是“概念”了，而是真开始按制度跑。短期看物流、机场这些肯定最先吃肉，长期还是得看谁能把成本优势真转成利润，不然炒一波就散。

黑雨衣大盗

这个我暂时还不知道这0关税的作用是怎样，所以看看会如何，是不是利民

易天一人

0关税企业会非常欢迎，贸易需要物流这是一块大蛋糕

鱼天下菜

这个封关对于海南的经济是作用很大的,不过几年海南就会经济猛翻